Нарығын іргелі талдау. Техникалық және іргелі талдау

Іргелі талдау - сыртқы факторлар мен оқиғалардың әсерінен нарығында немесе сегменттерінде оқиғаларды болжау әдістерінің жиынтығы. нарық жағдайларындағы өзгерістерге нақты болжау ойыншы мұндай ауытқудың барынша пайда алу мақсатында дұрыс шешім қабылдауға мүмкіндік береді. макро деңгейде саясат пен экономикаға әсер оқиғалардың туындаған ауытқуы, іргелі талдау оқиды.

валюталық және қор нарығында табысты ойыншы, әдетте, олардың дамуына ықпал макроэкономикалық көрсеткіштердің терең техникалық және іргелі талдау өткізеді. нарықтың іргелі құрамдас тереңірек зерттеу, қатысушылардың төменгі тәуекел. Негізгі қолдану міндеті талдау - инвестиция үшін ең тартымды бағыттарын анықтау.

жаңалықтар

нарығына әсер еткен жаңалықтар бөлуге болады:

• экономикалық;
• саясаты;
• қауесет мен үміттерін;
• форс мажор.

Өз кезегінде, экономикалық және саяси жаңалықтар күтілуде және күтпеген оқиғалардың бөлуге болады. күтілетін атрибуты Экономикалық Күнтізбе енгізіледі жаңалықтар, жариялады.

қолданылу

жаңалықтар мен нарығында оқиғалардың әсері әртүрлі уақыт жақтауды болуы мүмкін, бірақ кез-келген ақпараттық нарықтық бағасы арақатынасы қайта қарау, бірден дерлік әрекеттеседі, ал кейіннен оқиғалар тек ағымдағы үрдісін қолдау болады. нарықтық қайта тұрақты ұстанымын таба алмайды дейін Сондықтан, жаңалықтар туралы нарығындағы алыпсатарлық, қысқа уақыт аралығында ғана мүмкін болады.

экономикалық күнтізбелік

экономикалық жаңалықтар ең ала алып қою күні белгілі екенін ескерсек, нарықтағы трейдерлер арнайы күнтізбе бірге оларды алып. Ол, хаос нарығында тәртіпті элементі әкеледі сіз шараға дайындалу және оны алдын ала баға беру мүмкіндігін береді. экономикалық күнтізбелік күндерді енгізіледі:

• жариялау статистикалық есептерді мемлекеттер;
• нарығында ірі ойыншылардың қаржылық есептілігі;
• күшіне енген бизнес шарттарын өзгерту, заңдар қабылданған;
• Тұсаукесер басшылары, ұлттық банктер мен ірі қаржы институттарының басшылары;
• нарықтық жағдайды әсер етуі мүмкін басқа да іс-шаралар туралы хабарлады.

талдау үшін бастапқы шарттары

Қарапайым іргелі талдау жаңалықтар болмаған нарық тұрақты болып табылады және жалпы үрдістер сақталып деп жорамалдауға қысқа уақыт аралығында, бірінші жуықтау болып табылады. Сондықтан, осы ауытқуларынан алыпсатарлық пайда, демек, тербеліс көрінісін әсер ететін және негізгі факторлар жаңалықтар (оқиғалар) болып табылады. Бұл жағдайда, қосымша күтпеген жаңалықтар мен оқиғалар, нарықтық алтыбақандар үлкен, олар тудыруы мүмкін. нарықтың іргелі талдау жүргізу Әрбір кәсіпкер, тәуекелдер мен шығындарды болдырмау ниет және ауытқуына қосымша пайда мүдделіміз.

экономикалық күштер

іргелі талдау жүргізу мақсатында сияқты экономиканың жалпы жағдайын көрсетеді факторларды талдайды:

• ЖІӨ үрдістер - нығайтты мемлекеттің аумағында ұлттық валютаның және активтердің ЖІӨ өсуімен;
• Елдің бюджеті, жоспарланған және оның өсу немесе тапшылықтың нақты мөлшері;
• төлемдер және сауда балансы, импорт экспорт қатынасы;
• тұтыну және көтерме бағалардың индекстері, инфляция деңгейі;
• жұмыссыздық деректер;
• өнеркәсіптік өндіріс және акцияларды, экономиканың басқа да көрсеткіштердің алмасу көрсеткіштері.

макроэкономикалық жағдай түрлі индекстер мен көрсеткіштерді ондаған бар. нарықта ойыншылардың үшін осы индекстер өзгеруіне берген барлық сигналдар, бір шығындар мен пайда болдырмау үшін олардың мінез-құлық үшін дұрыс стратегиясын анықтауға болады, ол оқитын, маңызды ақпаратты асырады.

Экономикалық жаңалықтар әдетте күтілуде - сарапшылар, олар индекстер мен көрсеткіштердің мәні болжауға тырысады орын дейін. Тек болжау нарықтан нақты мәндер күшті ауытқу жағдайда елеулі өзгерістер бастан кешіріп отыр.

саяси факторлар

Мемлекет басшыларының мемлекеттік, сайлау қорытындылары, есептілігін өзгерістер, заңдар мен өзге де саяси жаңалықтар іргелі талдау қабылдау экономикаға тигізетін әсері тұрғысынан қарастырады және осы оқиғалар туындаған нарығында өзгерістер болжайды. халықаралық келісімдерді жасасу, экономиканың тыс нарығында реттеу мемлекет және оның негізгі стратегиялық әріптестер болып табылады елдерде жалпы экономикалық ахуал айтарлықтай әсер етуі мүмкін.

саяси жаңалықтар ереуілдер, қарулы қақтығыстар, саяси жүйесінде өзгерістер, және басқа да іс-шаралар кіреді. экономикасына олардың әсерін әр түрлі салдары болуы мүмкін. , Әдетте, Дегенмен инвесторлар алаңдатып ірі саяси тұрақсыздық және тұтастай алғанда экономика үшін теріс нәтижелерді тарту. саяси дағдарыс, әдетте экономикалық құлдырау және керісінше жүреді.

үміттерін әсер ететін қауесет

нарық қатысушыларының айтарлықтай әсерін қауесет таратты мүмкін. Ол барынша пайдаға осы инвестицияларды немесе осы арттыруға болады алғыңыз адамдардың күту болып экономика саласы немесе белгілі топқа. Сонымен қатар, бұл күту нарығының құрылымы өзгеруіне әкеледі. қатысушылар есту бойынша ойнауға тәуекелдер, өте жоғары болып табылады, бірақ тарифтер дұрыс болған жағдайда, онда инвестициялар бойынша пайда жоғары.

Форс-мажор мән-жайлар

өнеркәсіп кәсіпорындарының жойылуын туындаған негізгі табиғи апаттар, темір жол және басқа да инфрақұрылым, апат аймақтағы экономикалық жағдайлардың өзгеруіне арналған. Техногендік апаттар өзгерте аласыз инвестициялық ахуалды жеке компаниялар мен тұтастай өнеркәсіп. Іргелі талдау күтпеген факторлардың әсерінен экономикадағы үрдістер анықтауға мүмкіндік береді. Ол жалпы нарыққа оқуға ғана емес, қолданылады, сонымен қатар белгілі бір инвестициялық салалардағы үшін. Ол, өнеркәсіпте, компанияның нарықтың белгілі бір сегментін жағдайды талдау болады. қолдану ең дамыған салалары төменде талқыланатын болады болып табылады.

Валюталық нарық іргелі талдау

экономикадағы болып жатқан жаңалықтар мен оқиғалар, көбінесе айтарлықтай ұлттық валюта әсер етеді. оқиғалар, валюта іргелі талдау әсер зерттеу базар Ол сауда жұп ұлттық валюталардың нығайту немесе әлсіреуі болжауға бағытталған. Бір және жаңалықтар бірдей бөлігі оң бірінші валюта жұбы әсер және теріс болса - екінші, ол екінші қатысты алғашқы валюта айқын нығайту болып табылады. валюта нарығында маңызды факторы болып табылады мәндері пайыздық мөлшерлемелер отандық банктердің, әсіресе экономикалық қуатты мемлекеттердің.

валюта бағамдарының қаржы нарықтарының және өзгерістер іргелі талдау жаһандық экономикада болып жатқан көптеген үрдістерді көрсетеді, және сіз сауда әрқашан өзгеріп әлемде пайданы мейлінше молайту бағаның қозғалысын болжауға мүмкіндік береді. Ол назарға экономикалық дамудың циклдік сипатын алуы маңызды болып табылады.

өндірістік бүктеулі рецессия кезеңдер, пайыздық ставкалар төмендеді, тұтынушылық сұраныстың қысқаруы, жұмыссыздықтың, ұлттық валюта, оның тартымдылығын жоғалтады. Инвесторлар шетелдік валюта нарығы неғұрлым тұрақты валютаға сақтауға тырысыңыз олардың жинақ. Бірақ біз рецессия кезеңдері тоқырау мен өсу ауыстырылады екенін есте сақтау қажет, бұл валюта нарығы ойыншылар сол болды және олардың пайда алу.

Іргелі валюта нарығына талдау техникалық талдау элементтерін пайдалана отырып, оның даму қысқа мерзімді жағдайды және болжам. жазық (тоқырау) мемлекеттік мүдделі ойыншылардың валюта үшін. Іргелі және техникалық талдау математикалық модельдеу пайдалануға негізделген. ол математикалық деректерді өңдеу және жуықтау әдістері тартылған үшін.

қор нарығын іргелі талдау

акциялар мен басқа да бағалы қағаздарды сауда-саттық терең зерттеуді қажет етеді. бүкіл экономиканың бірдей сигналдарды негізінде қор нарығы іргелі талдау. Алайда, бұл жағдайда сол сигналдарды көптеген салалары үшін, сондай салалық ерекшеліктерін атқарады маңызды рөлін, түрлі әсер етуі мүмкін.

қор нарығын іргелі талдау екі макро және микро деңгейде, құбылыстардың терең түсінуді талап етеді. Мысалы, белгілі бір өнімдерді маркетинг жөніндегі қиындықтар қор нарығында инвесторлар екпін жылжыту үшін, тауарларды сату ұлғайту, оларды ауыстыру әкелуі мүмкін.

қорларын іргелі талдау ағымдағы экономикалық жағдай, өнеркәсібін дамытудың перспективаларын мемлекеттің терең зерттеу негізінде кәсіпорындар. Ол назарға қаржы компаниясының жағдайын, оның алуы тиіс төлем балансы, адам ресурстарын.

бағалы қағаздар іргелі талдау, нарықтық өзгерістер үшін интуитивті сезімі көпесі бастап жоғары біліктілігін талап етеді. Осы факторларды зерделеп, инвесторлар қор нарықтарында компанияның акцияларын сатып алу немесе сату туралы шешім қабылдайды. қорын ғана іргелі талдау нарықтық пайда инвестордың дұрыс шешім қабылдауға күтуге болады.

intermarket талдау

Дұрыс аналитикалық қорытындылар маңызды шарты түрлі нарықтар мен сегменттерінің жақын қарым-қатынасты түсіну болып табылады. кез келген нарықта немесе оның сегментінде туындайтын тенденциялары, әрине, жалпы діріл әкеледі. Осы тербеліс магнитудасы экономиканың жалпы процестеріне нарықтың осы бөлігінде маңыздылығы мен интеграция байланысты.

Бұл жағдайда, ішінара және жалпы үрдістері әр түрлі болуы мүмкін - бір өсу экономиканың секторындағы басқа да салаларында төмендеуіне әкелуі және тұтастай экономикаға теріс әсер етуі мүмкін. Мысалы, энергия бағасының құлдырауы анық экономиканың және елдердің экономикасына жекелеген салаларын әсер емес.

Бұл жағдайда, олардың бағдарламалық қамтамасыз байланысты энергия өндіруші салаларында құлдырау, мен салалардың қарамастан, осы ресурстың тұтынушылардың өсуін диаграммасын болады. энергиясын өндіру мемлекет экономиканың үлесі жоғары болса ғана, ол тұтынушылық сұраныстың және барлық деңгейде төлеуге қабілеті төмендеуі тудырады, елдің нарықтарына жалпы жағдайға айтарлықтай қиындықтарға әкелуі мүмкін. Осылайша, нарықтың түрлі секторларында бірдей оқиғалар алыс қарапайым бастап салдарларға әкелуі мүмкін.

күрделілігі талдау

Іргелі талдау экономикалық процестер әсер оқиғалардың негізделген, бірақ нарыққа талдау арқылы, біз нарықтық бағалар барлық қатысушыларға қамтамасыз ету, сондай-ақ оларды қалыптастыру стандарттарға талдау тұрғысынан өте күтпеген болуы мүмкін субъективті факторлардың, түрлі жатады фактісі толық хабардар болуы керек. Өйткені, нарықта әр ойыншы жеке осы жаңалықтарды бағалау, және барлық ойыншылардың шешімдер жиынтығы, сайып келгенде, сұраныс пен ұсыныстың, сондықтан бағасы тепе-теңдігін қалыптастырады.

қауесет негізінде жағдайы туындаған дейін нарығында Барлық қатысушылар, олардың тәжірибесі, сарапшылар пікірлері өзгерту үшін дайындау және алдын ала өзгерістер тырнақшаға олардың үміттерін сәйкес көрсетіледі. сол жаңалықтар жекелеген ойыншылардың, кейде қарама-қайшы шешімдер қабылдау, әр түрлі тәсілдермен әрекет - бұл жаңалықтар, тіпті өте маңызды бөлігі, кейде баға белгілеулер мен бағаның елеулі өзгерістер тудыруы мүмкін емес, бұл шын мәнінде әкеледі. назарға жаңалықтар пайда нарықтың барлық ойыншылардың реакция қабылдауға міндетті сияқты талдау, өте көп уақыт. нарық қатысушыларының ұжымдық сананы зерттейтін пәні - Біз бұл іргелі талдау болжауға болады.

Дұрыс бағалау сигналдары

экономиканың қор индексі мен көрсеткіштері интеграцияланған және тек экономиканың жалпы бағытын және нарықты көрсетеді. толық талдау және шешім қабылдау үшін нәтижелерге әсер етуі мүмкін барлық мән-жайларды зерттеуге қажет. биржасында операциялар табыстар алатын таңғалудың қажеті жоқ адамдар, сайып келгенде, өз жұмысында ретінде (және, мүмкін, тіпті сауда-саттық өнер), футболшыларды шақырды елеулі рөл сәттілік, талант және дұрыс іргелі талдау зерттейді нарықтық сигналдар бағалау мүмкіндігін ойнайды.